冠德 (2520)現金流量表

營業現金流

投資現金流

融資現金流

自由現金流

淨現金流

季收盤價

股價 (元)

金額 (仟元)

年度/季別	營業現金流	投資現金流	融資現金流	自由現金流	淨現金流
年度/季別	營業現金流	投資現金流	融資現金流	自由現金流	淨現金流
2026Q1	1,671,131	-30,226	-734,422	1,640,905	906,483
2025Q4	64,005	-3,145	-487,707	60,860	-426,847
2025Q3	939,817	88,080	-43,987	1,027,897	983,910
2025Q2	-4,582,342	37,210	2,893,076	-4,545,132	-1,652,056
2025Q1	-465,893	31,764	151,762	-434,129	-282,367
2024Q4	1,825,816	42,034	-1,042,013	1,867,850	825,837
2024Q3	2,107,148	45,722	-1,309,508	2,152,870	843,362
2024Q2	6,381,257	17,462	-2,673,819	6,398,719	3,724,900
2024Q1	-456,469	-16,751	-892,411	-473,220	-1,365,631
2023Q4	2,226,630	-444	-1,990,767	2,226,186	235,419
2023Q3	-1,768,546	24,551	566,717	-1,743,995	-1,177,278
2023Q2	1,059,473	23,206	-621,214	1,082,679	461,465
2023Q1	391,743	21,362	-1,277,093	413,105	-863,988
2022Q4	-697,415	-138,649	137,923	-836,064	-698,141
2022Q3	1,318,610	-1,012,686	-1,975,700	305,924	-1,669,776
2022Q2	169,545	-28,501	-125,475	141,044	15,569
2022Q1	1,970,441	-17,700	-158,224	1,952,741	1,794,517
2021Q4	3,226,495	-24,842	-483,327	3,201,653	2,718,326
2021Q3	1,114,307	-22,861	-525,982	1,091,446	565,464
2021Q2	408,932	35,239	-2,675,815	444,171	-2,231,644
2021Q1	4,287,518	-28,151	-740,353	4,259,367	3,519,014

營業現金流
定義：企業由於營運所帶來的現金流入與流出。
由營運活動(銷售商品、投資)帶回來的現金流入。損益表中的收入費用，是根據商業活動的流程做紀錄，而不是根據現金入帳的時間做紀錄；營業現金流則是還原成現金觀點的數據紀錄。
投資現金流
定義：企業因投資資產所支付的現金流出。
因應企業投資活動(購買廠房設備、不動產、轉投資子公司)的現金流出。投資現金流出的多寡，反映了經營階層對未來業績是否樂觀。處於成長期的產業，投資現金流會較高且逐年擴大；處於成熟期的產業，投資現金流會較低且逐年縮小。但投資人得特別注意：企業是否過份擴張，而讓財務體質承受過高的風險。
融資現金流
定義：股東、債權人直接相關的資金流入與流出。
企業因應自身資金需求，所產生集資活動帶來的現金流入(出)。企業集資的來源有二：向債權人借款，或是向市場和股東募資。融資現金流則是紀錄上述集資來源的現金數據。
自由現金流
公式：自由現金流 = 營業現金流 - 投資現金流
自由現金流量代表著：企業營運帶來的現金流入，扣除投資所需的資金後的剩餘資金。公司可視需求自由的應用這筆剩餘資金，例如發放現金股利，或是增加投資擴大營運。但若是自由現金流量長年小於0，代表營運賺回的資金不足以支應投資需求，此時只好以融資現金流來補充，以債養債，資金壓力可能越來越重。
淨現金流
公式：淨現金流 = 營業現金流 - 投資現金流 + 融資現金流
一段時間內公司的總現金流入(出)數據。如果淨現金流入主要來自於營業現金流，代表公司本業能帶回實質現金，經營穩健；如果淨現金流入主要來自於融資現金流，代表公司營運資金不足，可多注意企業財務結構和獲利狀況。