謝金河專欄 7000點 還能買什麼股
在美股帶動下，全球股市都站上了整數重要心理關卡，例如，台股順利站上七０００點、日經成功挑戰萬點、印度過一萬五千、南韓站上一千五百點、香港國企股衝萬點、恆生指數站上二萬點；歐洲的德國股市上五千點、法國上三千點，英國站上四千五百點，全球股市都順利挑戰整數心理關卡。如果未來美股能挑戰萬點，上海股市上四千點，那麼台股也有機會朝七千五或八千點的方向挺進，不過全球股市漲幅已大，漲勢很久，任何風吹草動都會造成全球股市的回檔。因此，選股必須注意幾個原則：一是從高基期股、高漲幅股、高本益比股，轉向低基期，低漲幅，及低本益比；尤其是八月三十一日是財報大限，財報的數字將考驗股價，尤其是股價已大漲的個股，一旦業績跟不上，可能造成股價大幅下跌。二是把目光轉向三九五五以來，較少被市場注意的冷門股。 今年以來，觸控面板、電子書、線上遊戲，ＬＥＤ等題材已炒得沸騰，股價衝高後馬上面臨基本面考。像ＬＥＤ的晶電最美好的那一段是從二十五．二元漲到一０九元的；線上遊戲的昱泉從七．四六漲到一六八．五元；揚明光最棒的是三三．三五元到二０八元的那一段。在傳產股方面，中國股市帶出了新的面向，今年原物料表現大放異彩，鋼鐵股最近全面大漲，從南韓浦項到中國鋼鐵，都有相當大漲幅， 從這個角度來看，台灣的原物料股落後中港兩地甚遠，最近水泥股已有動變，從台泥、亞泥漲勢延伸到嘉泥、環泥及幸福水泥；環泥手握六和機械金雞母，幸福水泥有越南廠，嘉泥則有台泥國際的題材。 原物料股的精華可能在鋼鐵股，中鋼轉虧為盈的題材，已吸引外資大舉介入，股價也上了三十元。中鴻與新光鋼股價與景氣波動最大，景氣若有好轉，這兩檔個股如期貨股，他們可以大賠也可以大賺，股價投機空間最大，去年中鴻買到高價原料，第四季一口氣虧了八十億，差一點變全額交割，今年首季又虧二八億，元氣大傷，但是股價上漲，中鴻Ｑ2已轉虧為盈，下半年具有大爆發力，再加上拿下振安鋼鐵，未來轉機性最值得注意。中鴻在改名前，股價從０一年的０．三六元一路漲到二九．五元，這個轉機力似乎又有機會重新複製。另外，中鋼調價，對盛餘、燁輝也有助力，不鏽鋼的允強是領先指標。
股名 支撐 壓力 停損
德宏(5475) 6.13 8 6
中化(1701) 20 25 20
志遠(3389) 18 25 17.5
禾昌(6158) 40 50 39
年興(1451) 15.5 20 15
環泥(1104) 15 18-20
華榮(1608) 7.7 10
宏泰(1612) 10.8 15
中鴻(2014) 12 18
遠東銀(2845) 7.5 12.5
國票金(2889) 10 15
台星科(3265) 9 10.8
華邦(2344) 6 8
矽統(2363) 11.35 13.5
聯電(2303) 12.5 15.5~16
百和(9938) 16.95 19.4
智邦(2345) 10.3 12
台火(9902) 11.75 18
華建(2530) 7 10
勝華(2384) 23.27 27
閎暉(3311) 70 82
低價超值股出列
台股倘若以二00日均線來當成年線，則從六月二十五日的六四六三點就開始轉揚（從此波六一00低點起算的第七個交易日），進入了牛市循環。只要多頭能在六八00點之上力守十二個交易日，則未來八個月中台股大盤的年均線將是易漲難跌，熊尾巴之後，將是牛抬頭。第三季ＮＢ出貨預估成長二五％，ＮＢ零組件商機不小，全球前十大ＮＢ廠都是群光的客戶。群光上半年ＥＰＳ預估約有二．二元，第三季除了ＮＢ之外，也是遊戲機的旺季。近期ＤＤＲ３價格上漲，目前以三星以及海力士產能較多，國內代理三星為主的至上、友尚值得追蹤。 近期聯電與台積電都出現較佳的景氣展望，世界先進在ＣＩＳ（影像感測器）產品良率上與台積電不相上下，因此順利取得從台積電轉單的OmniVision的ＣＩＳ訂單，另外由於MagnaChip破產，樂金驅動ＩＣ訂單也轉給世界先進，目前客戶的Driver IC訂單能見度已經拉長到十月，終端需求回升，ＣＩＳ訂單也持續湧入，法人估世界先進第三季業績將可成長二三％。日本的數位相機品牌大廠Panasonic合併代工大廠SANYO之後，基於業務機密，其他如SONY等品牌大廠原本給SANYO的代工訂單，紛紛轉到台商來代工，形成了華晶科以及佳能結構性轉佳的長線利多。鴻海從二○○七年正式跨入ＮＢ市場，立即引發廣達、緯創、仁寶等ＮＢ大廠的警覺，原本向鴻海採購的零組件，就有向外找尋新供應商的必要，這種結構性的轉變，也帶來國內其他零組件廠商的春天。 第二項是機殼，鴻海ＮＢ機殼市占率約三成，而巨騰市占率也大約三成，在此背景之下，巨騰有機會成為最大受惠者。第三項則是CPU Socket，過去在雙核心ＣＰＵ時代，由於專利的關係，鴻海是一家獨大，不過在四核心ＣＰＵ產品上，嘉澤已經獲得英特爾以及超微的認
證，進度不輸鴻海，未來能吃到多少市場大餅，值得長線追蹤。
本 期 潛 力 股
華建(2530) 上半年EPS估0.6元，10年來最佳，擁豪宅、商辦與太原路素地，未來兩年營運穩健。
德宏(5475) 受惠原料上漲，需求上揚，Q3獲利大躍進，今年將可轉虧為盈。
志遠(3389) 代理新思觸控面板IC，今年毛利率攀升，法人預估EPS挑戰2.88元，本益比低。
禾昌(6158) 傳第二季每股稅前1.5元，受惠面板及數位相機連接器出貨攀升，今年每股稅前挑戰6元，具補漲空間。
年興(1451) 上半年業內及業外豐收下，每股賺1.01元，估下半年本業與上半年差不多，全年力拼2元。
環泥(1104) 六和機械獲利貢獻，股息入帳及本業轉虧為盈，第二季單季EPS高達0.5元。
華榮(1608) 受楠廠土地將開發，，單持的素地每股貢獻就達12元，轉投資第一銅大賺及庫存跌價損失回沖，第二季獲利明顯改善。
中鴻(2014) 第二季轉虧為盈，第三季鋼價調漲，利差擴大，單季有機會挑戰1元。
台星科(3265) 第二季預估毛利率10%，大客戶台積電本季展望佳，可望帶動稼動率再提高，毛利率拉升至16%。
遠東銀(2845) 傳出可望與大陸重慶銀策略聯盟，在亞東集團加持下，有利在大陸拓展版圖。
本文內容僅供參考，無任何買賣建議，投資人應謹慎評估，風險自負。
